段昕宏:股权融资认真就好

讲师资历

课程目标

股权认知——企业发展路漫漫，股权变迁如影随； 商业计划——酒香也怕巷子深，计划表意蝶自来； 股权融资——来者为何青睐我，掌握规则利沟通； 企业估值——葡萄虽高用力跳，目标实现才为真； 对赌协议——解困一定有深意，规则约定赏罚明；

课程大纲

课程背景 一、股权如此切身       知名企业的迅猛发展与江湖地位奠定几乎都离不开资本协力，资本不仅带来资金，更多的是开阔视野、促进管理。 创业者与投资客的刀光剑影在江湖屡见不鲜，创业者如何寻找和谐的资本对象呢？本课程朴素地掀开股权融资面纱，解读股权融资的角角落落。 二、投资为何为“客”       投资何为客？投资机构就是创业者征程中的过客。“募投管退”是其不变的循环，离开是其必然。       如何确保“合作”不成为双方迈向爱情坟墓的起点？创业者应充分知晓融资本质、规范管理、商业计划、企业估值、交易结构、对赌条款等。 三、股权融资心态 1、融资本质       天下熙攘利来利往，创业者要合理尊重投资客利益诉求。 2、商业计划       关于商业计划，浓妆艳抹一定不可取，但略施粉黛必不可少，毕竟我们要跳起来摘葡萄。 3、企业估值       估值是把双刃剑，高则业绩压力大、低则感觉不尽兴，合理最关键，超越合理的估值带来的是大概率失败、超大压力或信用失败。 4、交易结构       为什么多数选择老股转让和新股增发的组合模式？双方的比例设定有没有基本原则？讲出来简单如此。 5、对赌条款       总有人否认对赌条款，但段老师认为，“除了你的父母，任何人投资你都需要回报”，这个世界上，付出总期望回报，否认对赌更多仅是标新立异。 6、规范管理       “核算规范、数据公开”是投融双方合作底线。创业者一定要放弃“钱到账我依旧”的心态。       关于股权融资，段老师要说的还有很多，来吧，一起交流吧。 课程大纲 第一节 股权设计 一、股份股权 二、企业融资 三、股权融资 四、经典案例 第二节 端正心态 一、投资客看重创业者 二、投资客回避创业者 三、创业者自我剖析 四、创业者远离骗局 第三节 商业计划 一、商业计划 二、编制要点 三、认知误区 四、建议意见 第四节 管理规范 一、内控严谨 二、核算规范 第五节 融资过程 一、初步意向 二、尽职调查 三、交易结构 四、投后管理 第六节 条款解读 一、投前条款 二、投资工具 三、投资条款 四、公司治理 五、优先权条款 六、退出条款 七、法律法规 第七节 筹划技巧 一、注册资本早安排 二、股权释放有规划 三、融资结构两相乐 四、条款留去心有数